Финансовое будущее России: экстремумы, бумы, системные риски - Миркин Я.М. Как обеспечить свое финансовое будущее? Как заставить технологии зарабатывать

​Вторая причина кроется в самих банках, точнее — в используемых ими IТ-системах. Дорогие уникальные как аппаратные, так и программные системы банков долгое время являлись оборонительным бастионом от конкуренции со стороны начинающих игроков. Появление новых программных решений и облачных платформ может превратить эти бастионы в музей, сделать системы банка тормозом на пути инновационного обслуживания клиентов.

​Третья причина заключается в том, что у новых конкурентов, претендующих на свою долю рынка расчетов, IT-технологии и телекоммуникационные услуги являются главным направлением бизнеса и непрерывно эволюционируют.​

Смартфон как ключ

Вместе с бумом интернет-торговли и дистанционных расчетов, к сожалению, существенно возрастают и риски кибермошенничества, поэтому при осуществлении расчетов критически важно будет идентифицировать клиента и убедиться в подлинности его требований. Новые способы дистанционной идентификации должны существенно снизить риски участников расчетов. Примером такого подхода может стать одновременное использование биометрических данных,статического и динамического известного только клиенту кода и идентификации по голосу.

​Существенные изменения должны претерпеть и автоматизированные устройства по обслуживанию клиентов — нынешние терминалы и банкоматы. Например, уже сейчас в Гонконге действует сеть терминалов, позволяющая сравнить предложения различных банков по вкладам и, выбрав оптимальный вариант, сразу разместить депозит.

Эволюция мира расчетов существенно преобразит существующий ландшафт: банкам в нынешнем традиционном понимании придется уступить большую часть этого рынка, особенно розничного, другим игрокам — процессинговым компаниям, мобильным операторам, платежным системам. Через цифровые каналы продаж с высокой вероятностью будут продаваться и страховые полисы, краткосрочные кредиты и прочие стандартные финансовые продукты. Такие перспективы к 2030 году обозначает и открытое письмо Билла и Мелинды Гейтс, опубликованное в этом году: «В течение следующих 15 лет цифровой банкинг даст бедным больший контроль над своими активами и поможет им изменить свою жизнь. Ключом к таким изменениям станут смартфоны».​

Деньги 2.0

Изменятся не только банки, но и сами деньги. При рассказе о перспективах 2030 года трудно обойти вниманием биткоин и его будущее. К этому времени биткоин может войти в десятку наиболее часто используемых в мире при расчетах валют.

Биткоин — самая знаменитая на сегодняшний день криптовалюта. Но мало кто знает, что весь перечень обращающихся в мире криптовалют насчитывает более 100 наименований, несколько десятков криптовалют уже бесславно закончили свое существование. Кроме биткоина наиболее значимыми по объему эмиссии являются Litecoin и ELcoin.

Как это работает? Криптовалюты — это один из видов цифровой валюты, эмиссия и учет которой основаны на асимметричном шифровании и применении различных криптографических методов защиты. Все существующие на конец 2014 года криптовалюты псевдонимны: осуществляемые с их помощью расчеты публичны, но привязки к конкретному лицу нет, личность пользователя может быть установлена, если известна только дополнительная информация.

​Могут ли криптовалюты выполнять функцию денег? Почему нет? На разных этапах развития человечества эту функцию выполняли скот, ракушки, желтый металл и ассигнации.

Существенную роль при смене эквивалентов играли три ключевых фактора — доверие, ликвидность и затраты на обращение. С точки зрения стоимости хранения и обращения криптовалюты существенно выигрывают у традиционных денег. ​​

​Препятствием на пути экспансии криптовалют станет ряд факторов, среди которых отдельно стоит выделить неурегулированность правовой базы, псевдонимность, затрудняющую борьбу с движением «грязных денег». Не буду говорить, что всего через 15 лет привычные валюты умрут, но ниша для биткоинов точно вырастет.

Летающее пианино

Во всех криптовалютах применяется принцип блокчейна. Именно принцип блокчейна, а не сам биткоин как таковой представляет особый интерес и может послужить основой для еще одного технологического прорыва.

Блокчейн — это распределенная база данных, поддерживающая непрерывно растущий список записей с данными и способная защищать их от подмены и пересмотра даже людьми, имеющими физический доступ к хранилищам данных.

Звучит сложно? Приведу образ, придуманный Майком Голтом, основателем компании Guardtime. Представьте себе, что вы прогуливаетесь по оживленной улице какого-нибудь крупного города и вдруг прямо с небес падает пианино. Невероятная история, вряд ли вам поверят, если вы решите ее рассказать друзьям. Но в ту же секунду каждого, кто наблюдал эту картину, подключают к детектору лжи и просят описать, что конкретно он видел. Все рассказывают одну и ту же историю, слово в слово. Есть ли в таком случае какие-то сомнения, что пианино действительно упало с неба? В этом и заключается принцип, лежащий в основе блокчейна, — мощного изобретения, которое способно серьезно изменить наше взаимодействие с цифровым миром. Эта система распределена и доступна множеству пользователей, новые записи могут быть внесены только с согласия большинства пользователей. Важно и то, что однажды записанная информация уже никогда не может быть изменена или стерта. Блокчейн благодаря этому содержит в себе точную и достоверную информацию обо всех когда-либо имевших место установленных участниками фактах. Такая технология может сделать систему расчетов существенно более устойчивой. Блокчейн может использоваться, например, при осуществлении пирингового кредитования, когда люди дают друг другу в долг без банков.

​Все эти тенденции проявляются и в нашей банковской системе. Однако ее развитие происходит сейчас на фоне усугубляющегося кризиса, в крайне неблагоприятной для ведения бизнеса инвестиционной среде. Доминирующая тенденция укрупнения банков и одновременно фактического огосударствления банковской системы существенно ограничивает конкуренцию. Такие условия замедляют внедрение инноваций. Противоречие между устаревшими технологиями и новыми вызовами будет только нарастать, а остановить эволюцию, как известно, невозможно.

Рано или поздно, все мы начинаем думать о том, как создать себе и своей семье стабильное финансовое будущее.

Как обеспечить себе достаток? Этот вопрос каждый из вас когда-нибудь задавал себе. Но на этот простой вопрос не всегда находится правильный ответ.

Опыт показывает, что даже топ-менеджеры, руководители, владельцы собственного бизнеса и специалисты финансовой сферы часто не могут на него ответить.

Деньги должны работать на вас !

Деньги всегда имеют свойство заканчиваться или обесцениваться. Это факт!

Обязательно возникают непредвиденные траты или покупки, которые вы не планировали.

У вас могут быть какие-то накопления — счет в банке или наличные в сейфе. Но до тех пор, пока эти деньги не работают на вас в рамках вашего личного финансового плана – это всего лишь статичные цифры.

С тех пор, как я сама в 34 года задалась вопросом: «Как обеспечить свое финансовое будущее?», я не только сделала свой финансовый план (и следую ему по сей день), но и приняла решение открыть собственную компанию по персональному финансовому консультированию.

И в этот момент я спросила себя: «Какова моя цель? Для чего я хочу этим заниматься?»

Я поняла, что мне важно, чтобы все узнали о том, что финансовое благополучие доступно каждому, независимо от уровня его дохода.

С тех пор я стала писать статьи, проводить открытые семинары и выступать везде, куда меня приглашают, чтобы как можно больше людей поняли, что их финансовое будущее в их собственных руках!

В данном цикле практических статей я хочу на примере реальных случаев из собственной практики показать, что финансовое благосостояние – это не случайность и не удача. Это выбор, который можете сделать только вы сами!

Рассмотрим, пять основных ступеней личных финансовых целей:

2. Обеспечить высшее образование детей, т.е заранее запланировать средства на эту цель

3. Обеспечить финансовую защиту семьи

4. Создать личный капитал для финансовой независимости

5. Передать капитал и активы детям и внукам, обучив их управлению этим имуществом. И таким образом, создать наследство для следующих поколений.

Как правило, для своих клиентов мы создаем финансовый план «под ключ». То есть план, который постепенно реализовывает все эти цели, потому что именно из них складывается личный финансовый успех.

Конечно, у каждого человека есть свои индивидуальные особенности, поэтому не существует идеального универсального плана.
Для каждого клиента составляется своя личная финансовая карта и подбираются собственные финансовые инструменты с учетом всех его потребностей.

Единственный способ решить пять универсальных финансовых задач – это грамотно и поступательно инвестировать в надежные международные финансовые инструменты.

Это просто. Эффективно. Проверено опытом.

В следующих статьях этого цикла я буду знакомить вас с частными примерами (кейсами) наших клиентов.

Мы разберем, с какими финансовыми задачами они сталкиваются в жизни, и как на практике эти задачи решаются.

Уже в ближайшей статье мы рассмотрим кейс одного успешного бизнесмена.

Наше Агентство подготовило для него комплексный финансовый план, который обеспечивает полную «защиту семьи» и помогает ему создать свой «Фонд свободы».

Жанр: Экономика

Издательство: Еврофинансы

Формат: PDF

Качество: OCR

Количество страниц: 629

Описание: Впервые в отечественной литературе проведен анализ состояния и деформации финансовой системы России 1995-2010 годов в структуре глобальных финансов (денежная и валютная система, счет капиталов, финансовые рынки, финансовые посредники, публичные финансы). Осуществлены измерения системного риска и его источников (рыночный, кредитный, процентный и валютный риски), оценка конкурентной способности российских финансов. Дан прогноз будущего финансовой системы России (бумы, кризисы, сценарии развития) в зависимости от прогнозируемой динамики глобальных финансов и внутренних факторов. Отдельные главы посвящены финансовой политике, приводящей к «игре на усиление», к нормализации и укреплению финансов в России, к предупреждению финансовых катастроф. Как известно, нет ничего ошибочнее прогнозов. Все они основаны на экстраполяциях. Если прогнозист боится ошибиться, он создает сценарии, в которые укладывает будущее. И тоже ошибается.
Только само будущее, смеясь, доказывает, насколько всё было предопределено, оставляя нас в недоумении перед временной пустотой впереди и с вечным вопросом: «А что же дальше?».
Тем более опасно финансовое будущее. Оно многократно неопределеннее. Деньги, финансовые активы - великие абстракции, изобретенные человечеством, имеющие твердую власть над ним. Как множественный, эксцессивно сложный мир, они еще и являются отражением других миров и конфликтов - материальной и социальной жизни человечества, со всеми ее неопределенностями.
Как жить (и выживать) в этой темноте, с ее скрытыми рисками, успехами ниоткуда и ударами неизвестно почему? За что зацепиться в этом потоке сообщений, где любое движение финансового рынка может быть объяснено чем угодно, чтобы завтра подвергнуться полному отрицанию? Как отличить реальность от экономических и социальных мифов, которые ежечасно обрушиваются на бедные головы тех, кто пытается понять, в чем смысл его финансовой жизни?
Единственный ответ (возможно неправильный) - пытаться увидеть закономерности, длинные движения в жизни финансовых обществ, понимая, что и они не вечны. Но хотя бы инерционны и действуют на больших временных расстояниях.
Эта книга посвящена нашему финансовому будущему, каким оно вырастает из российской модели и ее связей с внешним миром. В России каждое поколение в последние сто лет теряло все свои активы. Поэтому прогноз, попытка влиять на будущее, заклинания о снижении системных рисков, которые предстоят, - это этическая задача и еще одно обращение к нашей ментальности, часто заключающейся в психологии временщика. Содержание книги
«Финансовое будущее России»

Точка отсчета. Состояние и деформации финансовой системы России

1. Денежная система
   • Монетизация экономики
   • Структура денежной массы (наличная / безналичная) Долларизация / евроизация российской экономики
   • Региональные концентрации денежной массы
   • Инфляция, инфляционный риск
2. Валютная система, счет капитала
   • Валютный курс
   • Динамика валютного курса: международные сопоставления
   • Зависимость экономики от внешнего финансирования по счету капитала
   • Волатильность счета капитала
3. Финансовые услуги
   • Насыщенность финансовыми услугами: международные сопоставления
4. Банковский сектор
   • Модель банковского сектора
   • Роль центрального банка: мир и Россия
   • Депозитные институты: международные сопоставления
5. Финансовые рынки и отрасль ценных бумаг
   • Подступы к современной модели рынка: цикл 1995 - 1999 гг.
   • «Большое ралли» 2000 - 2008 гг.: рост, риски, диверсификация
   • «Спекулятивная» модель рынка - акции
   • Зависимость российского от международных рынков
   • Смешанная модель рынка: коммерческие и инвестиционные банки
   • Деформации архитектуры рынка
6. Институциональные инвесторы
   • Негосударственные пенсионные фонды
   • Фонды целевого капитала (эндаумент-фонды)
   • Страховые компании
   • Инвестиционные фонды
   • Общие фонды банковского управления
   • Венчурное финансирование
7. Государственные финансы
8. Динамика состояния государственных финансов
9. Инвестиции
   • Норма накопления
   • Иностранные прямые и портфельные инвестиции
10. Доходность финансовых активов
    • Ссудный процент
    • Доходы на рынке акций
11. Финансовая политика государства
    • Мозаика финансовой политики
    • Формула финансовой политики государства: 1996 - 1998 гг.
    • Предкризисная формула: финансовая политика в 2004 - августе 2008 гг.
    • Ответы на кризис 2008 - 2009 гг.
    • Какой должна быть посткризисная политика?

1. Системные риски и кризисы
   • Природа системного риска и его концентрации
   • Введение в финансовые кризисы
   • 400 лет финансовых кризисов. Типичные ситуации
   • Философия российских кризисов
   • 150 лет российских кризисов
2. От рассвета до заката. Продолжительность жизни российских финансовых институтов
3. Встроенная сверхвысокая волатильность
   • Модель экономики. От экстремальной экономики к финансовым эксцессам
   • Бунт как способ существования развивающегося рынка: случай России
4. Рыночный риск
5. Кредитный, процентный и валютный риски. Кризис 2008 -2009 гг.
   • Внутренний кредит
   • Внешний долг
   • Валютный риск
6. Ловушки конкурентоспособности
   • Конкурентоспособность российских финансов. Что это такое?
   • Россия как конкурент
   • Динамика конкурентоспособности финансового сектора России
7. Россия как Бразилия

1. Динамика глобальной экономики. Воздействие на финансы
   • России
   • Альтернативные сценарии
   • Экономическая и финансовая архитектура мира: векторы влияния
   • Воздействие изменений в технологиях и ресурсной базе
   • Экономическая динамика. Длинные циклы
   • Изменение структуры мирового ВВП
   • Будущий финансовый человек
2. Изменения мировых финансов. Финансы России как производная
   • Сценарии динамики глобальных финансов
   • Инфляция: мир и Россия
   • Изменение качества финансовых систем
   • Прогноз роста финансовой глубины: мир и Россия
   • Секьюритизация
   • Эволюция мировой резервной системы. Рубль
   • Российские финансы, мировые цены на сырье и курс доллара США. «Финансиализация» товарных рынков
   • Мировая финансовая архитектура и международный финансовый центр в России: границы возможного
   • Глобальные инвесторы: прогноз воздействия на финансы России
   • Регулятивный пресс на глобальные финансы. Эхо в России
   • Будущие кризисы: 2011 - 2020. Риски российских шоков
   • Секторный прогноз
3. От беспризорного детства к беспутной юности. Что случится с финансовой системой России
   • Модель общества: воздействие на финансовую систему
   • Влияние структуры собственности и поведения населения
   • Прогноз конкурентоспособности финансовой системы
   • Прогноз финансовой системы России: количественные и качественные параметры
   • Посткризисная финансовая политика: как это будет
4. Частота финансовых кризисов в России
   • Глубина локального финансового кризиса
   • Возможные сценарии локального финансового кризиса в России
   • Степень близости к критическим параметрам: прогноз рыночных шоков в 2010 - 2020 гг.
5. Что случится, если произойдет

1. Манифест после кризиса
2. Изменение экономической парадигмы
3. Игра на усиление. Маршруты
4. Рост финансовой глубины. Реструктуризация финансовой системы. Усиление внутреннего спроса
5. Раскрепощение собственности. Финансовое стимулирование роста и модернизации
6. Международный рубль: как растолкать толпу
7. Противостояние рискам кризисов

Финансовая отрасль активно меняется, и не все сумеют приспособиться к новой реальности. Можно выделить как минимум три области, где противостояние традиционных игроков и новичков будет наиболее жестким:

• Розничные банки против банков, работающих только в интернете. Большая часть розничных услуг, которые предлагают классические банки, могут быть предоставлены по более низкой цене, а для качественного обслуживания вовсе не нужны дорогостоящие офисы.
• Кредитные организации против p2p-кредитования. Площадки, выступающие посредниками для заемщиков и кредиторов, активно наступают на банковский сектор, предлагая более высокую доходность инвесторам и автоматизированное принятие решений для желающих получить кредит.
• Портфельные управляющие против робо-консультантов. Робо-консультанты предлагают инвесторам меньшие комиссии, более низкий порог инвестиций и высокую доходность. К тому же автоматизированные стратегии не подвержены человеческому фактору и имеют прозрачную отчетность о ваших вложениях онлайн. Многие инвестиционные дома и банки не упускают тренд и активно внедряют автоматизированных консультантов для своих клиентов.

• Розничные банковские услуги
• Кредитование
• Платежи и переводы
• Управление активами
• Рынки и биржи
• Страхование
• Блокчейн технологии

1. Финансовые и банковские чат-боты

2. Взаимное страхование

3. Иностранные инвесторы вкладываются в американский финтех

4. Хедж-фонды, использующие ИИ

5. Обслуживание тех, кому недоступны традиционные финансовые услуги

6. Крупные технологические компании приходят в платежный бизнес

7. Инвестиции в недвижимость

8. Онлайн-банки

9. Практические приложения для блокчейна

Прошлый год стал рекордным для финтех отрасли по объему инвестиций. По данным KPMG, более 19 млрд долларов было проинвестировано в отрасль, 13,8 из которых ушли компаниям, получившим венчурное финансирование. По результатам первых двух кварталов 2016, эта сумма должна вырасти вполовину к концу года, и это самая быстрорастущая отрасль для новых игроков.

В следующих постах мы расскажем о том, с чем обычно сталкиваются предприниматели, решившие заниматься бизнесом на стыке финансов и технологий, какие технические сложности можно встретить и как их решать, работая в финансовой индустрии, где взять бесплатные финансовые данные и как сделать финтех продукт, не думая о реализации собственной инфраструктуры для доступа на финансовые рынки.

Для всех родителей важно благополучие их детей, в том числе финансовое. Чтобы дети не испытывали в будущем проблем, желательно начать заботиться об этом как можно раньше. Перечислим семь шагов, который помогут обеспечить их материальное благосостояние.

Заранее начинайте копить средства на образование детей

Очень важно дать своему ребенку хорошее высшее образование. Начинать копить на образование детей нужно заранее, чтобы этот процесс не пересекался с . Дональд Трамп в книге «Думай как миллиардер» пишет, что начать откладывать деньги на оплату обучения детей нужно в день их рождения или даже раньше.

Застрахуйте свою жизнь

Обязательно нужно позаботиться о будущем детей на случай, если с вами произойдет несчастье. Надежной финансовой защитой станет для ребенка страховой полис. При наступлении несчастного случая страховая компания может выплатить вашим наследникам несколько миллионов рублей. Существует достаточно большое разнообразие предлагаемых страховщиками программ, поэтому внимательно изучите все условия и выберите наиболее выгодный для вас и ваших детей полис.

Назначьте в завещании опекуна

Хорошо все взвесьте и выберите близкого человека, который сможет в экстренной ситуации позаботиться о вашем ребенке. Впишите выбранного опекуна в свое . Вы можете назначить опекунами и двух разных людей, которые получат возможность распоряжаться вашими активами в интересах детей.

Откройте ребенку сберегательный счет

Привлекайте ребенка к принятию финансовых решений

Начинайте привлекать детей к . Проще всего это начать делать со списка покупок в супермаркете. Составляя такой список, комментируйте нужность каждой покупки, разъясняйте возможные альтернативы и обсуждайте цены товаров. Затем можно постепенно переходить к обсуждению с ребенком семейного бюджета. Во время отпуска вы можете предложить ребенку выбор: потратить деньги на посещение экскурсий либо самостоятельно осмотреть достопримечательности на автомобиле. Учите ребенка, что благодаря экономии он сможет быстрее добиться поставленных финансовых целей.

Через много лет вы приятно удивитесь, когда поймете, что повзрослевший ребенок помнит полученные в детстве финансовые уроки.